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Gestoras de fundos – Ranking AuM e Captação Líquida 2024

Gestoras de Fundos - AuM e Captação Líquida Quantum Finance

Gestoras de Fundos - AuM e Captação Líquida Quantum Finance

Preparamos uma edição especial do ranking mais abrangente das gestoras de fundos que se destacaram em ativos sob gestão (AuM) e captação líquida de recursos dos investidores. 

O levantamento de 2024 foi criado a partir do estudo mensal da Quantum sobre fundos 555/175, e que analisa o desempenho das 904 gestoras de investimentos com operação no Brasil em algum momento dentro do período analisado. 

Os dados apontam um cenário dividido para a indústria no ano passado. A volatilidade reinou no mercado devido ao ambiente ainda desafiador. 

A onda de aversão a risco impactou as aplicações em renda variável, e isso pôde ser visto no desempenho de alguns fundos – especialmente nas categorias multimercado e ações. 

Por outro lado, 2024 marcou mais um ano forte em investimentos em renda fixa, categoria que entregou fluxo de captação positivo em quase todos os meses do ano. 

Fique agora com os destaques em AuM e captação líquida das gestoras de fundos em 2024. Acesse por conteúdo: 

O cenário do mercado em 2024

A bolsa brasileira não teve o ano espetacular que os investidores mais otimistas estavam esperando. 

Mesmo tendo renovado máximas históricas em agosto, o Ibovespa encerrou 2024 com perdas de mais de 10%, o pior resultado anual desde 2021. 

O investimento estrangeiro, que responde pela maior fatia do fluxo de capital na B3, também apontou o pior desempenho desde 2016. O saldo de 2024 ficou negativo em R$ 24,19 bilhões. 

Fatores como dólar e juros altos promovido pelas incertezas fiscais, além das tensões geopolíticas globais, jogaram maior pressão sobre ativos de renda variável. 

A deterioração do ambiente macro fez o mercado revisar para pior as projeções de câmbio e Selic ao fim dos próximos anos. 

Comportamento dos benchmarks

O Ibovespa caiu 4,28% em dezembro, levando o retorno acumulado em 2024 para –10,36%. 

A maioria dos índices acionários norte-americanos também recuou no último mês do ano. No entanto, em se tratando do acumulado, a performance foi estelar. Nasdaq foi o destaque, com ganhos de 28,64%.  

O câmbio seguiu bem pressionado. Em relação ao real, o dólar teve uma apreciação de 27,91% no ano. 

E o Ifix, índice de fundos imobiliários da B3, registrou uma desvalorização de 5,89%. 

Já na renda fixa, o retorno do CDI foi de 10,82% em 2024, enquanto o IMA-B atingiu -2,49%.

Top 20 Ranking AuM

O ranking das gestoras com os maiores volumes em AuM ao fim de 2024 tem as mesmas assets de 2023 na liderança. 

BB Asset Management continua em primeiro lugar, seguida por Itaú Asset Management. 

Em relação a 2023, a lista traz como novidade no top 20 a Absolute Investimentos e a XP Vida e Previdência. Veja: 

Rank AUM Gestão AUM Captação Líquida
1 BB ASSET MANAGEMENT R$ 1.674.303.248.671,99 -R$ 64.743.152.137,56
2 ITAÚ ASSET MANAGEMENT R$ 856.215.746.231,55 -R$ 11.998.351.122,00
3 BANCO BRADESCO R$ 822.669.708.757,16 -R$ 13.914.279.588,35
4 CAIXA ASSET R$ 568.725.667.663,46 -R$ 7.374.830.708,34
5 BRASILPREV R$ 417.419.797.308,53 -R$ 45.542.780,31
6 SANTANDER BRASIL ASSET MANAGEMENT R$ 329.519.552.568,20 -R$ 5.722.276.067,94
7 BTG PACTUAL ASSET MANAGEMENT R$ 160.973.334.892,85 -R$ 3.150.631.551,82
8 SAFRA ASSET MANAGEMENT R$ 160.356.869.766,20 -R$ 13.698.417.418,53
9 ITAÚ DTVM R$ 160.097.321.442,19 -R$ 2.653.584.279,56
10 BTG PACTUAL WM GESTÃO DE RECURSOS R$ 114.567.134.409,18 R$ 220.258.852,77
11 SICREDI R$ 110.898.064.306,56 -R$ 10.927.585.508,04
12 KINEA INVESTIMENTOS R$ 90.753.601.437,78 -R$ 1.244.109.410,89
13 EFPC FUNCEF R$ 90.601.904.080,88 -R$ 556.120.022,08
14 XP ASSET MANAGEMENT R$ 86.130.953.286,34 -R$ 807.730.377,37
15 CREDIT SUISSE HEDGING-GRIFFO R$ 72.072.069.105,07 -R$ 3.807.150.165,19
16 ITAÚ UNIBANCO R$ 70.968.634.088,03 R$ 204.109.715,24
17 BNP PARIBAS ASSET MANAGEMENT R$ 65.970.979.455,35 -R$ 355.321.611,37
18 SULAMÉRICA INVESTIMENTOS R$ 64.078.055.151,59 -R$ 902.609.290,17
19 ABSOLUTE INVESTIMENTOS R$ 53.217.259.413,57 R$ 1.084.646.684,34
20 XP VIDA E PREVIDÊNCIA R$ 47.922.277.492,46 R$ 415.060.748,33

Fonte: Quantum Finance

Top 20 Captação Líquida Geral

As gestoras de fundos conseguiram entregar captação líquida positiva em 2024, apesar das adversidades. 

A indústria captou R$ 10.198.818.537,26 no período, sendo que 46% (420) das 904 gestões analisadas registraram mais aplicações que resgates. 

Confira as 20 melhores colocadas no ano: 

Rank Captação Líquida  Gestão  Captação Líquida  Aplicação  Resgate  AUM 
1  Itaú Asset Management   R$     66.970.867.166,79    R$    1.061.302.105.885,18    R$         994.327.105.507,41    R$   856.215.746.231,55  
2  Banco Bradesco   R$     41.267.577.163,62    R$        607.952.298.108,36    R$         566.671.841.821,86    R$   822.669.708.757,16  
3  BTG Pactual Asset Management   R$     40.121.321.299,24    R$        463.628.076.065,21    R$         423.506.754.765,97    R$   160.973.334.892,85  
4  Absolute Investimentos   R$     15.089.394.805,98    R$          32.735.160.929,84    R$           17.645.766.123,86    R$      53.217.259.413,57  
5  SulAmérica Investimentos   R$     10.804.297.343,94    R$          74.787.923.963,62    R$           63.978.832.975,48    R$      64.078.055.151,59  
6  AZ Quest Investimentos   R$       8.850.300.203,48    R$          21.782.181.170,31    R$           12.931.716.800,14    R$      32.310.404.284,94  
7  Inter Asset   R$       8.326.561.305,97    R$          20.385.601.195,75    R$           12.059.039.889,78    R$      15.909.811.710,72  
8  Santander Brasil Asset Management   R$       7.986.004.852,79    R$        372.970.478.205,40    R$         364.872.673.023,81    R$   329.519.552.568,20  
9  Itaú Unibanco   R$       6.241.824.318,08    R$          22.359.497.284,34    R$           16.117.672.966,26    R$      70.968.634.088,03  
10  Sparta Fundos de Investimento   R$       5.963.817.842,14    R$            9.538.533.367,60    R$             3.574.715.525,46    R$      16.722.005.795,50  
11  XP Investimentos   R$       5.906.827.263,25    R$        212.699.242.811,52    R$         206.792.415.548,27    R$      26.902.652.702,47  
12  XP Vida e Previdência   R$       5.656.749.684,89    R$          23.237.771.633,32    R$           17.581.021.948,43    R$      47.922.277.492,46  
13  Brasilprev   R$       5.321.718.747,06    R$        133.374.977.225,99    R$         128.053.258.478,93    R$   417.419.797.308,53  
14  REAG Investimentos   R$       5.211.683.783,86    R$          15.545.708.411,67    R$           10.334.005.967,49    R$      16.286.870.664,40  
15  ARX Investimentos   R$       5.010.824.536,96    R$        375.297.383.794,05    R$         370.286.559.257,09    R$      35.558.546.377,04  
16  Porto Asset Management   R$       4.857.479.644,21    R$          50.265.400.440,47    R$           45.407.920.796,26    R$      30.330.975.039,05  
17  Safra Asset Management   R$       4.777.705.551,25    R$        192.318.138.916,14    R$         187.405.082.382,66    R$   160.356.869.766,20  
18  SICOOB DTVM   R$       4.433.736.110,27    R$        127.546.913.363,83    R$         123.113.177.253,56    R$      23.851.111.532,60  
19  EFPC REAL GRANDEZA   R$       4.287.526.272,67    R$            6.858.658.827,74    R$             2.571.132.555,07    R$      17.674.146.585,29  
20  BTG Pactual Gestora de Recursos   R$       4.207.881.424,02    R$            4.385.034.795,04    R$                 177.153.371,02    R$        7.901.185.452,71 

Fonte: Quantum Finance

Top 20 Captação Líquida Renda Fixa

Fundos de renda fixa foram responsáveis por levantar a indústria no último ano. 

As assets da categoria entregaram R$ 261.758.526.787,93 em fluxo líquido captado, aproveitando a migração dos investidores por ativos considerados mais seguros. 

Das 318 gestões analisadas, 208 registraram saldo de captação líquida positivo em 2024, o que representa 65% do segmento.

E estas formaram o top 20: 

Rank Captação Líquida  Gestão  Captação Líquida  Aplicação  Resgate  AUM 
1  Banco Bradesco   R$         45.334.795.460,92    R$         559.252.039.604,58    R$      513.917.244.143,67    R$   734.447.953.400,02  
2  BTG Pactual Asset Management   R$         41.549.696.155,99    R$         434.937.322.353,64    R$      393.387.626.197,65    R$   138.290.867.785,45  
3  Itaú Asset Management   R$         37.968.015.055,56    R$         943.634.765.597,95    R$      905.666.750.542,39    R$   691.799.910.452,63  
4  Brasilprev   R$         20.505.929.554,04    R$         117.821.304.874,49    R$        97.315.375.320,45    R$   337.393.842.914,98  
5  Itaú Unibanco   R$         18.241.824.318,08    R$           22.359.497.284,34    R$           4.117.672.966,26    R$      37.368.609.747,68  
6  Safra Asset Management   R$         15.277.561.188,64    R$         162.394.233.678,23    R$      147.077.318.190,71    R$   126.246.512.676,58  
7  Santander Brasil Asset Management   R$         13.914.706.646,90    R$         355.468.588.683,79    R$      341.553.882.036,88    R$   299.869.195.147,76  
8  Absolute Investimentos   R$         13.847.567.991,17    R$           16.743.078.033,28    R$           2.895.510.042,12    R$      16.309.028.119,99  
9  Credit Suisse Hedging-Griffo   R$         10.972.611.531,02    R$           56.843.417.533,79    R$        45.870.806.002,77    R$      32.807.344.844,72  
10  SulAmérica Investimentos   R$         10.489.467.555,97    R$           66.313.083.356,36    R$        55.823.615.800,39    R$      55.364.708.380,46  
11  AZ Quest Investimentos   R$           8.372.084.520,71    R$           16.020.857.476,92    R$           7.648.772.956,21    R$      20.832.882.528,75  
12  BTG Pactual WM Gestão de Recursos   R$           6.525.883.917,25    R$           24.261.623.726,15    R$        17.656.161.240,40    R$      16.969.028.636,13  
13  Sparta Fundos de Investimento   R$           5.978.706.049,07    R$             9.525.811.617,39    R$           3.547.105.568,32    R$      16.678.120.918,02  
14  ARX Investimentos   R$           5.836.509.775,81    R$         375.030.844.137,11    R$      369.194.334.361,30    R$      34.018.321.753,51  
15  EFPC PETROS   R$           4.992.371.513,73    R$           17.405.670.869,60    R$        12.413.299.355,87    R$      12.451.640.347,26  
16  Banco Santander   R$           4.856.500.000,00    R$             8.993.500.000,00    R$           4.137.000.000,00    R$        7.537.158.223,71  
17  Porto Asset Management   R$           4.826.957.622,51    R$           49.348.673.798,62    R$        44.521.716.176,11    R$      27.963.746.005,43  
18  SICOOB DTVM   R$           4.396.555.526,30    R$         127.481.930.829,31    R$      123.085.375.303,01    R$      23.742.057.146,03  
19  EFPC FACHESF   R$           3.764.841.163,78    R$             3.805.685.163,78    R$                40.844.000,00    R$        3.899.861.290,41  
20  Daycoval Asset Management   R$           3.268.222.056,65    R$         161.640.799.338,20    R$      158.509.970.185,73    R$        9.098.834.611,39 

Fonte: Quantum Finance

Top 20 Captação Líquida Multimercado

Os fundos multimercado seguem sem dar sinais de virada. A categoria marcou captação líquida negativa em todos os meses de 2024. 

No acumulado do ano, o montante atingiu valor negativo de R$ 226.102.005.607,21. 

Mas algumas gestoras conseguiram nadar contra a maré. Das 790 assets, 324 apresentaram captação positiva no período analisado. 

Veja as principais: 

Rank Captação Líquida  Gestão  Captação Líquida  Aplicação  Resgate  AUM 
1  Itaú Asset Management   R$            29.546.495.202,41    R$       99.517.978.352,42    R$    69.967.349.939,03    R$          142.223.373.745,47  
2  Inter Asset   R$              6.543.190.110,05    R$         9.840.845.934,31    R$       3.297.655.824,27    R$              7.406.368.139,67  
3  XP Investimentos   R$              5.906.827.263,25    R$     212.699.242.811,52    R$  206.792.415.548,27    R$            26.902.652.702,47  
4  REAG Investimentos   R$              5.057.241.386,23    R$         8.368.462.004,23    R$       3.311.201.957,67    R$            14.484.277.254,01  
5  EFPC REAL GRANDEZA   R$              4.287.526.272,67    R$         6.858.658.827,74    R$       2.571.132.555,07    R$            17.674.146.585,29  
6  XP Vida e Previdência   R$              4.157.500.258,02    R$       13.424.717.548,28    R$       9.267.217.290,26    R$            24.195.479.947,61  
7  BTG Pactual Gestora de Recursos   R$              3.902.720.347,79    R$         3.903.924.367,44    R$               1.204.019,65    R$              7.104.883.356,86  
8  Nebraska Capital   R$              1.807.280.187,44    R$         2.024.456.447,32    R$          217.176.259,89    R$              2.431.314.325,32  
9  CM Capital   R$              1.109.429.142,00    R$         1.179.624.410,15    R$            70.195.268,15    R$              1.265.869.937,05  
10  Icatu Vanguarda   R$              1.047.722.409,20    R$         1.734.680.641,82    R$          686.958.232,62    R$              3.675.395.708,65  
11  Acura Capital   R$              1.003.265.991,77    R$         1.513.738.927,12    R$          510.472.935,35    R$              1.071.908.805,26  
12  Artesanal Investimentos   R$                  920.565.331,87    R$         2.445.608.549,35    R$       1.434.191.200,24    R$              3.725.321.393,58  
13  Sicredi   R$                  905.352.460,95    R$         5.561.603.887,07    R$       4.656.251.426,13    R$              1.283.356.706,11  
14  AZ Quest Investimentos   R$                  870.856.862,33    R$         5.683.568.636,68    R$       4.812.547.607,66    R$              9.867.486.605,36  
15  Trustee DTVM   R$                  815.241.044,72    R$             923.055.735,77    R$          107.814.691,05    R$              3.181.271.720,78  
16  MAM Asset Management   R$                  799.304.828,49    R$         1.029.219.710,13    R$          229.914.881,64    R$            12.321.118.077,87  
17  Real Investor Asset Management   R$                  780.673.378,61    R$         1.121.613.145,94    R$          340.939.767,33    R$              1.917.273.864,90  
18  SulAmérica Investimentos   R$                  770.620.920,43    R$         8.422.958.548,29    R$       7.652.337.627,86    R$              8.459.765.659,61  
19  Lumina Capital   R$                  760.481.956,23    R$             788.477.163,57    R$            27.995.207,34    R$              2.955.708.680,56  
20  Lakewood Investment Management   R$                  699.029.476,11    R$         1.426.406.708,30    R$          727.377.232,19    R$              3.322.078.119,19 

Fonte: Quantum Finance

Top 20 Captação Líquida Ações

A categoria de fundos de ações foi outra que terminou 2024 com saldo negativo em captações. 

O valor consolidado ficou em R$ 25.126.810.350,93 negativos. Porém, das 536 gestões, 205 conseguiram fechar no azul. 

Os melhores desempenhos vieram das seguintes assets: 

Rank Captação Líquida  Gestão  Captação Líquida  Aplicação  Resgate  AUM 
1  BB Asset Management   R$          7.701.126.887,45    R$  30.200.350.404,62    R$  22.499.223.517,16    R$      29.461.435.942,71  
2  BW Gestão de Investimentos   R$          2.070.518.646,60    R$    2.217.413.638,95    R$        146.894.992,35    R$      15.895.779.205,62  
3  WNT Capital   R$          1.317.508.881,81    R$    1.906.300.418,96    R$        588.791.537,16    R$        3.070.460.851,86  
4  Absolute Investimentos   R$          1.208.630.776,34    R$    2.172.876.424,16    R$        964.245.647,82    R$        3.674.126.375,51  
5  Credit Suisse Hedging-Griffo   R$          1.126.968.451,48    R$    3.203.451.132,86    R$    2.076.482.681,39    R$      13.954.764.207,31  
6  Kapitalo Investimentos   R$              862.289.254,12    R$    1.350.531.269,39    R$        488.242.015,26    R$           906.434.580,51  
7  Wealth High Governance   R$              735.502.244,29    R$    2.032.532.196,27    R$    1.153.691.347,00    R$        5.830.900.715,26  
8  Jazz Capital   R$              687.751.162,04    R$    2.947.074.068,47    R$    2.259.322.906,43    R$        1.910.708.213,89  
9  Sueste Capital   R$              663.414.843,37    R$        663.414.843,37    R$                                –      R$      37.780.626.380,91  
10  Perenne Investimentos   R$              645.434.798,98    R$    1.214.159.499,82    R$        568.724.700,84    R$           806.199.519,67  
11  Guepardo Investimentos   R$              627.422.114,20    R$    1.529.629.300,62    R$        902.207.186,42    R$        5.800.724.933,96  
12  Valor Gestora de Recursos   R$              561.529.563,00    R$        561.529.563,00    R$                                –      R$        1.124.123.298,78  
13  Tarpon Investimentos   R$              558.138.632,28    R$    1.455.917.896,41    R$        897.779.264,14    R$        5.983.457.459,77  
14  Trustee DTVM   R$              515.102.715,44    R$        517.144.315,62    R$                                –      R$           812.686.421,08  
15  Real Investor Asset Management   R$              503.591.310,99    R$        833.958.421,71    R$        330.367.110,71    R$        2.722.037.411,70  
16  Verde Asset Management   R$              495.832.759,97    R$        984.735.214,10    R$        488.902.454,13    R$        2.062.651.149,60  
17  Ibiuna Investimentos   R$              458.875.259,87    R$        635.867.760,15    R$        176.992.500,28    R$           979.256.154,27  
18  Trígono Capital   R$              451.292.532,62    R$    1.897.978.554,94    R$    1.446.686.022,31    R$        4.272.936.375,21  
19  Charles River   R$              435.515.808,73    R$        547.157.890,59    R$        111.642.081,86    R$        2.645.188.213,30  
20  Macam Asset   R$              424.870.417,86    R$        437.366.460,91    R$          12.496.043,05    R$           764.080.697,69 

Fonte: Quantum Finance

Ranking de Captação Líquida Cambial

Os fundos cambiais conseguiram encerrar o último ano com captação líquida positiva. 

Entre aplicações e resgates, a categoria entregou volume consolidado de R$ 25.567.325,79. 

Foram nove gestões de 24 com desempenho positivo em 2024. Confira a lista: 

Rank Captação Líquida  Gestão  Captação Líquida  Aplicação  Resgate  AUM 
1  Itaú Asset Management   R$       292.076.668,26    R$    2.476.156.401,47    R$    2.184.079.733,22    R$        2.936.523.728,53  
2  Santander Brasil Asset Management   R$         99.052.065,62    R$    1.448.298.790,78    R$    1.349.246.725,16    R$        1.512.112.117,93  
3  Banco Bradesco   R$         80.627.621,32    R$        482.742.761,67    R$        402.115.140,35    R$           484.607.046,94  
4  Sicredi   R$         30.397.818,96    R$          57.100.486,48    R$          26.702.667,52    R$              56.907.657,69  
5  Western Asset   R$         24.290.363,04    R$        205.528.912,39    R$        181.238.549,35    R$           270.612.283,41  
6  BNP Paribas Asset Management   R$         12.401.151,90    R$        773.336.094,93    R$        760.934.943,03    R$           540.921.315,89  
7  MAPFRE Investimentos   R$           5.939.698,91    R$          12.639.506,20    R$            6.699.807,29    R$              20.393.894,28  
8  Carbon Asset Management   R$           3.089.947,82    R$          17.680.608,25    R$          14.590.660,44    R$                4.679.106,82  
9  ASA Investments   R$           1.765.750,00    R$            1.765.750,00    R$                                –      R$                1.981.144,61 

Fonte: Quantum Finance

Ranking AuM e Captação Líquida – entenda a metodologia

Os rankings de captação mensal da Quantum mostram os ingressos de recursos em fundos de investimento, bem como o AuM (Assets Under Management) de cada gestora.      

Os destaques são por categorias: geral da indústria, Ações, Renda Fixa, Cambial e Multimercado – e apontam as posições em relação ao mês anterior. 

Os dados são checados pelos nossos experts e divulgados com mais rapidez e precisão do que informações disponíveis em outras bases. Nossos especialistas da Área de Produtos tratam as informações, tirando a dupla contagem nos casos de fundos que aplicam em outros fundos da mesma instituição.  

No estudo dos 12 meses de 2024, para chegar aos dados de captação líquida, considerou-se a soma dos valores mês a mês das gestões no ano analisado. Os dados de captação líquida por categoria também foram gerados usando a mesma metodologia. 

Acesse rankings completos sobre a indústria de fundos

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Acesse na sua plataforma o caminho Utilidades > Painéis Analíticos > FI- Ranking de AUM e Captação da Indústria e confira todos os dados de cada gestora.      

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Nossos clientes têm acesso a informações completas sobre cada gestora de recursos e podem realizar diversas análises. 

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